Dni gotówki w kasie
Dni w kasie to liczba dni, przez które organizacja może nadal opłacać swoje wydatki operacyjne, biorąc pod uwagę ilość dostępnej gotówki. Menedżerowie powinni być świadomi dni gotówki w kasie w następujących okolicznościach:
Gdy firma rozpoczyna działalność i jeszcze nie generuje gotówki ze sprzedaży.
W niskiej części sezonowego cyklu sprzedaży, kiedy może nie być sprzedaży.
W okresie przechodzenia na nową linię produktów, gdy sprzedaż starej linii produktów jest niska i spada.
Kluczowym założeniem przy określaniu dni gotówki w kasie jest brak przepływu środków pieniężnych ze sprzedaży; zamiast tego są tylko wydatki operacyjne, takie jak pensje, czynsz i media. Aby określić kwotę tych kosztów operacyjnych, należy użyć sumy częściowej kosztów operacyjnych w rachunku zysków i strat i odjąć wszystkie koszty niepieniężne (zwykle amortyzację). Następnie podziel przez 365, aby określić wielkość dziennego wypływu gotówki. Na koniec podziel dzienny wypływ gotówki przez całkowitą kwotę gotówki w kasie. Formuła to:
Środki pieniężne w kasie ÷ ((Koszty operacyjne - Koszty bezgotówkowe) ÷ 365)
Na przykład firma rozpoczynająca działalność ma w kasie 200 000 dolarów gotówki. Jego roczne koszty operacyjne wynoszą 800 000 USD, a amortyzacja wynosi 40 000 USD. Wartość gotówki w kasie wynosi:
200 000 $ ÷ ((800 000 $ Koszty operacyjne - 40 000 $ Amortyzacja) ÷ 365 dni)
= 96 dni gotówki w kasie
Z tym pomiarem wiąże się kilka problemów. Po pierwsze, opiera się na średnim dziennym wypływie gotówki, co w rzeczywistości nie ma miejsca. Zamiast tego gotówka jest wydawana w sposób nierówny, na przykład w przypadku opłacania czynszu lub płac. Ponadto kierownictwo ma tendencję do podejmowania drastycznych działań w celu obniżenia kosztów w miarę zmniejszania się rezerw gotówki, tak że faktyczne dni działalności są zwykle dłuższe niż wskazuje ten wskaźnik. Dlatego lepiej jest skorzystać ze szczegółowej analizy przepływów pieniężnych, aby określić dokładny czas trwania dostępnej gotówki, z regularnymi aktualizacjami.
