Umorzenie premii od zapłaconych obligacji

Kiedy spółka emituje obligacje, inwestorzy mogą zapłacić więcej niż wartość nominalna obligacji, gdy określone oprocentowanie obligacji przekracza stopę rynkową. Jeśli tak, spółka emitująca musi zamortyzować kwotę nadpłaty w okresie obowiązywania obligacji, co pomniejsza kwotę, którą obciąża koszty odsetek. Koncepcję najlepiej opisuje poniższy przykład.

Przykład amortyzacji premii za obligację

ABC International emituje obligacje o wartości 10 000 000 USD oprocentowane w wysokości 8%, czyli nieco wyższe niż stopa rynkowa w momencie emisji. W związku z tym inwestorzy są skłonni zapłacić więcej niż wartość nominalna obligacji, co obniża efektywną stopę procentową, którą otrzymują. W ten sposób ABC otrzymuje nie tylko 10 000 000 USD za obligacje, ale także dodatkowe 100 000 USD, co stanowi premię w stosunku do wartości nominalnej obligacji. ABC rejestruje początkowe przyjęcie gotówki w tym zapisie księgowym: