Umowa obligacji

Umowa obligacyjna to umowa związana z obligacją. Warunki umowy obligacji zawierają opis cech obligacji, ograniczeń nałożonych na emitenta oraz działań, które zostaną podjęte, jeśli emitent nie dokona terminowych płatności. W związku z tym umowa obligacji prawdopodobnie będzie zawierać następujące klauzule:

• Cel . Umowa określa powód emisji obligacji.

• Oprocentowanie . To jest stopa procentowa podana na pierwszej stronie obligacji.

• Obliczanie odsetek . To jest opis wzoru służącego do obliczania kwoty odsetek do zapłacenia.

• Daty płatności . Daty wypłaty odsetek obligatariuszom.

• Termin zapadalności . Termin wykupu obligacji, w którym nominalna kwota obligacji zostanie wypłacona obligatariuszom.

• Funkcje połączeń . Wyjaśnia to prawa emitenta do wykupu obligacji przed terminem wykupu.

• Funkcje konwersji . To jest wyjaśnienie, w jakich okolicznościach obligacje mogą zostać zamienione na akcje zwykłe emitenta oraz przy jakiej wielokrotności konwersji.

• Przymierza . To jest lista warunków, którym będzie podlegał emitent, gdy obligacje pozostaną w obrocie, oraz sposób ich obliczania.

• Działania niezwiązane z płatnościami . Może to obejmować szereg możliwych działań, takich jak podwyższenie stopy procentowej, utworzenie skumulowanego zobowiązania odsetkowego lub przyspieszenie terminu zapadalności obligacji.

Umowa obligacji jest podstawowym dokumentem prawnym, na który powołują się emitent obligacji i inwestorzy w przypadku sporu dotyczącego obligacji.